I november 2015, precis som öppen inskrivning för 2016-täckning hade kommit igång, meddelade UnitedHealthcare att de upplevde större än förväntade förluster i Obamacare-utbytena och varnade för att de kanske inte fortsätter att erbjuda täckning i börserna efter utgången av 2016. I april 2016 bekräftade de att de skulle lämna de flesta utbytena i slutet av året.
Effekterna av Uniteds exit
2014 gav UnitedHealthcare bara planer i utbytena i fem stater. Det växte till 23 stater 2015, och 34 stater år 2016. I de flesta av dessa stater kommer UnitedHealthcare inte erbjuda planer i utbytet 2017, även om de har bekräftat att de kommer att fortsätta att delta i en "handfull" utbyte, inklusive Nevada och New York.
UnitedHealthcare är landets största försäkringsgivare, och detta faktum har upprepats i många av rubrikerna som meddelar transportörens avgång från de flesta utbytena. Men det säger inte hela historien.
Det är sant att de är den största försäkringsgivaren, men deras fokus är Medicare-marknaden (Medicare Advantage och Medigap kompletterande täckning) och arbetsgivarens sponsrade försäkringsmarknaden, i motsats till den enskilda sjukförsäkringsmarknaden (de allra flesta personer som har anmält via börserna finns på individuella marknadsplaner).
UnitedHealthcare kan vara den största övergripande försäkringsgivaren i landet, men de försäkrar bara 795 000 personer i utbytet – cirka 6 procent av de personer som har deltagit i planer genom utbyten rikstäckande. Och United förväntar sig att deras utbytesmedlemskap kommer att sjunka till cirka 650 000 i slutet av 2016.
Så stor delen av de personer som är inskriven i planer genom utbytena kommer inte att påverkas direkt av Uniteds utträde i slutet av 2016.
Premier och Consumer Choice
Eftersom UnitedHealthcare inte har varit en aggressiv spelare i börserna tenderar deras planer inte att vara bland de mest konkurrenskraftiga priserna. Kaiser Family Foundation genomförde en analys av Uniteds planeringsprissättning i förhållande till andra planer 2016 och fann att United erbjuder de lägsta eller lägsta priserna silverplaner (de mest populära alternativen) i endast 35 procent av länen där transportören erbjuder utbytesplaner.
I börserna är konsumenterna i allmänhet ganska priskänsliga och transportörer tenderar att få en betydande marknadsandel när deras planer är lägre än konkurrenterna. Uniteds position på de flesta marknader är inte bland de lägsta priserna, och det återspeglar i sin utbytes marknadsandel, som är relativt låg i de flesta stater.
Resultatet av allt detta är att Kaiser Family Foundation-analysen visade att den övergripande vägda genomsnittliga riktlinjeplanen (andra lägsta kostnaden silverplan) skulle ha varit bara en procent högre år 2016 om United inte hade deltagit i börserna detta år.
Men det är ett medeltal. Det finns några stater där effekten på referensbidraget skulle ha varit mycket viktigare om United inte hade erbjudit planer 2016 (det är för tidigt att berätta exakt hur det kommer att spela ut 2017, eftersom priserna inte har godkänts för 2017 än) . Det finns fyra stater där benchmarkpremierna skulle ha varit minst 25 dollar / månad högre i minst 40 procent av statens län, om United inte hade deltagit i utbytena 2016: Alabama, Iowa, Nebraska och North Carolina.
Och konsumenternas val är också en viktig aspekt av utbytet. Enligt Kaiser Family Foundation-analysen finns det 1 121 län i USA där det för närvarande bara finns en eller två försäkringsbolag som erbjuder planer i utbytet.
Om United skulle dra sig ur alla börser (det verkar inte troligt, som vissa stater har bekräftat att United återstår i sina utbyten), fann Kaiser Family Foundation-analysen att ytterligare 532 län skulle gå in i kategorin har bara en eller två deltagande utbytesföretag (och dessutom kommer 536 av de län som för närvarande har två transportörer att släppa till att endast ha en). Resultatet skulle vara att 53 procent av länen i USA skulle ha bara en eller två deltagande försäkringsbolag i utbytet.
Så trots att United Healthcare inte är bland de lägsta priserna i de flesta av de län där de för närvarande är verksamma, ger de ökat valfrihet för personer som handlar i börserna, och det kommer utan tvekan att minskas 2017.
Samtidigt är det viktigt att komma ihåg att andra transportörer utan tvekan kommer in på valutamarknaden i vissa stater där United är ute. Till exempel, i Virginia, kommer UnitedHealthcare att fortsätta att erbjuda planer 2017, men inte i så många län som de erbjuder planer 2016 (det vill säga att de bara lämnar vissa delar av statens utbyte). Men Cigna går med i Virginia utbyte för första gången 2017.
Det finns två stater – Oklahoma och Kansas – där UnitedHealthcare är en av endast två flygbolag som erbjuder planer i utbytet (tekniskt har Kansas flera flygbolag, men andra än UnitedHealthcare , de är alla Blue Cross Blue Shield-affiliates). United avslutar båda dessa statutbyten i slutet av 2016. Om inte en annan försäkringsgivare ansluter, skulle Oklahoma och Kansas vara kvar med bara en försäkringsgivare 2017 (Wyoming är i den situationen 2016 och West Virginia hade endast en utbytesbärare i 2014 och 2015).
Varför är United Bailing?
Uniteds beslut att lämna de flesta utbytena är baserat på de ekonomiska förluster de har ådragit sig – och förväntar sig att ådra sig – i börserna. Mellan sina valutakursförluster år 2015 och vad de förväntar sig att förlora i börserna 2016 kommer deras totala förluster för detta marknadssegment sannolikt att uppgå till 1 miljarder dollar.
För att vara uppenbart är UnitedHealthcare fortfarande ett lönsamt företag. Men de har beslutat att de inte kan låta sina lönsamma marknadssegment på lång sikt subventionera sina olönsamma valutamarknadssegment. De personer som har deltagit i Uniteds utbytesplaner har varit sjuka än insatserna i sina andra marknadssegment, vilket resulterade i högre kostnader för försäkringsgivaren (detta problem är inte unikt för United, många transportörer har funnit att deras utbytesanställda använder mer vård än förväntat).
I slutet av 2015 meddelade UnitedHealthcare att de inte skulle betala mäklareprovisioner för planer som såldes på den enskilda marknaden efter utgången av 2015. Detta var ett försök att minska inskrivningarna 2016, eftersom de redan hade insett att deras valutamarknadssegment inte var utforma för att vara lönsam.
Vad behöver jag göra?
Om du är inskriven i en utbytesplan genom UnitedHealthcare år 2016, kommer du att kunna hålla det genom årets slut så länge du fortsätter betala dina premier. Du kommer att få en anmälan från både United och utbytet senare på året, vilket ger dig information om de steg du behöver vid öppet inskrivning (samma sak hände för många personer på COOP-planerna i slutet av 2015 ).
Du kan eventuellt hålla en utbytesversion av UnitedHealthcare-planen, men det är viktigt att veta att premiesubventioner och kostnadsdelningssubventioner inte finns tillgängliga på några bytesplaner. Den stora majoriteten av personer som är inskriven i planer genom börserna får premiesubventioner.
Under öppen inskrivning får du möjlighet att välja en utbytesplan från en annan operatör för att ersätta din UnitedHealthcare-plan. För att processen ska bli så smidig som möjligt kommer det bästa att gå in i en ny plan senast den 15 december för att säkerställa en sömlös övergång och ett 1 januari-datum för din nya plan (Massachusetts, Rhode Island och Washington-staten tillåter inskrivningar att slutföras så sent som den 23 december för 1 januari, och United lämnar utbytena i alla tre av dessa stater).
Du kan kvalificera dig för en särskild anmälningsperiod som utlöses av förlust av annan täckning, och är därför berättigad att anmäla så sent som den 31 december till ett 1 januari-datum. Men det här är mer komplicerat, och processen blir enklare om du väljer din nya plan senast den 15 december
